City Protocol, провайдер ончейн-інфраструктури структурних продуктів, оголосив про завершення своїх раундів фінансування Seed і Pre-A, залучаючи $11 млн загалом від Dragonfly, Jump Crypto, CMT Digital, Stratified Capital, Adaverse, Mirana та інших. City Protocol будує інтегровану інфраструктуру для випуску, експлуатації та розповсюдження структурних продуктів у блокчейні; його флагманський продукт Venzo — ончейн-платформа структурних продуктів, що працює на цій інфраструктурі. Venzo наразі розміщує чотири стратегічні сховища з $30 млн TVL, проводить свій перший сезон Polis Points і в найближчій перспективі розгорне некастодіальну продуктову лінію Thematic Portfolios.

1. Інтегрована інфраструктура для структурних продуктів у блокчейні

У традиційних фінансах запуск структурного продукту вимагає емітуючої структури, провайдерів зберігання та оцінки, операційної команди й каналів розповсюдження — повільно, дорого й фактично недосяжно для дрібніших керуючих активами. У блокчейні проблема просто змінює форму: стратегії, контракти сховищ, облік і розповсюдження — кожне сидить у власному силосі, тож емітенти перебудовують той самий «трубопровід» для кожного продукту.

City Protocol розбиває цей конвеєр на три перевикористовувані модулі, тож будь-яка команда зі стратегічною здатністю може випустити й запустити продукт так, як вона викликала б API:

Токенізація — перетворює стратегію або клас активів на перевірюваний, готовий до розповсюдження ончейн-продукт.

Vault (Сховище) — попередньо проаудитовані стандартні контракти, що керують входом і виходом капіталу, межами виконання, обліком і виходом.

Issuance & Operation (Випуск і експлуатація) — шаблони продуктів, що охоплюють повний життєвий цикл від запуску до погашення.

Щодо безпеки: дозволи для даного продукту розділені між окремими ролями, а привілейовані дії вимагають кількох підписів; правила комісій записані в смарт-контракт і видимі до того, як користувач діє; позиції та записи виконання залишаються перевірюваними й незмінними в блокчейні.

2. Venzo: єдина платформа від пакування до випуску

Venzo — флагманський продукт, побудований на інфраструктурі City Protocol, що дає користувачам доступ до перевірених ончейн-інвестиційних продуктів. Venzo наразі розміщує чотири стратегічні сховища з $30 млн TVL, розгорнутих на EVM-сумісних мережах з абстракцією мережі, що забезпечує єдиний користувацький досвід.

Його модуль дохідності підключається до провайдерів дохідності й стратегій, тоді як виконання й кредитування маршрутизуються через провідні децентралізовані протоколи. Для розробників City Protocol постачає SDK та інтерфейси даних портфеля, дозволяючи партнерам інтегрувати продукти сховищ у свої фронтенди за дні.

Із боку продукту Venzo запускає два типи сховищ, обидва націлені на перетворення здатності, що раніше сиділа за високим бар'єром, на продукт, який звичайний користувач може використовувати напряму:

Strategy Vaults (Стратегічні сховища, працюють) — приводять у блокчейн стратегії, що раніше були долею інститутів і професійних інвесторів, охоплюючи кількісне хеджування, міжбіржовий арбітраж, приватний кредит і ончейн-стратегії дохідності. Користувачі підписуються, провайдери стратегій виконують у межах визначеного мандата, а позиції обліковуються за NAV з вікнами погашення.

Thematic Portfolios (Тематичні портфелі)

(запускаються скоро) — упаковують інвестиційну тему в основану на правилах кошик. Активи користувача залишаються у власному гаманці користувача протягом усього часу, тоді як автоматизація виконує купівлю й подальші коригування згідно з опублікованими правилами побудови. Жодні кошти не об'єднуються в пул, і жоден облік NAV не ведеться: користувачі тримають базові активи самі, а не будь-який сертифікат частки, і можуть розпоряджатися своїми позиціями в будь-який час.

Thematic Portfolio вийде у двох форматах:

People Trackers — кошики, побудовані із законно розкритих активів відомих інвесторів, інститутів і публічних посадових осіб, оновлювані в міру надходження нових розкриттів.

Sector Themes — кошики, побудовані навколо галузевих секторів, таких як космос, метали й електромобілі.

Правила побудови й частота ребалансування публікуються заздалегідь для обох, приводячи однокрокове тематичне розміщення в блокчейн без того, щоб користувачі досліджували окремі складові, розміщували кожен ордер або відстежували зміни ваг вручну.

Із боку спільноти перший сезон Polis Points у Venzo уже йде. Користувачі накопичують Polis Points, тримаючи допустимі позиції в зареєстрованих сховищах, при цьому множники сховища, позиції, генезису й лояльності складаються поверх базової ставки, плюс реферальний механізм. Другий сезон Polis Points відкриється, щойно завершиться перший.

3. Інституційна підтримка наступної фази ончейн-структурних продуктів

Раунд привабив участь Dragonfly, Jump Crypto, CMT Digital, Stratified Capital, Adaverse і Mirana — суміш крипто-нативних фондів, маркетмейкерських і торгових фірм та екосистемних фондів, яка приносить розповсюдження поряд із капіталом.

Екосистема City Protocol налічує 51 000+ верифікованих користувачів City ID і 9400+ власників екосистемних NFT.

4. Бачення: відкрити двері фінансового вибору більшій кількості людей

Останнє десятиліття ончейн-фінансів було про те, як активи рухаються; наступне — про те, як розподіляється інвестиційна здатність. Кількісне хеджування, міжринковий арбітраж і приватний кредит довго були відгороджені мінімальними квитками, доступом до каналів і географією.

Щойно ці структури стандартизовані й модуляризовані, будь-яка команда зі стратегічною здатністю може випустити продукт, а будь-який звичайний користувач може дотягнутися до нього так, як відкривають застосунок. Це, каже команда, й означає неофінанси: не переміщення старих фінансів у блокчейн, а їх повторна організація.

Про City Protocol

City Protocol — відкрита інфраструктура для неофінансів, починаючи зі структурних продуктів. Його шари токенізації, сховища й випуску-та-експлуатації дозволяють керуючим активами, провайдерам стратегій і платформам випускати, експлуатувати й розповсюджувати ончейн-інвестиційні продукти, не перебудовуючи стек самостійно. Його флагманський продукт Venzo пропонує користувачам стратегічні сховища й тематичні портфелі, перетворюючи здатність, що раніше сиділа за високим бар'єром, на продукти, які кожен може використовувати напряму.

Сайт:

Документація:

Venzo:

Джерело: BeInCrypto